Źródło obrazu: Getty Images
Pozostały jeszcze ponad dwa miesiące do wejścia w życie nowego dodatku ISA na rok 2026 dotyczącego akcji i udziałów. Czasu jest więc mnóstwo i nie trzeba jeszcze o tym myśleć, prawda?
Nie, zupełnie nie na tym się skupiam. Kiedy mam możliwość zainwestowania do 20 000 funtów bez podatku na giełdzie, chcę zaplanować to tak szybko, jak to możliwe. A na przyszły rok mam na oku inwestycje związane z sektorem nieruchomości.
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie jest to porada podatkowa ani nie stanowi ona żadnego rodzaju porady podatkowej. Czytelnicy są odpowiedzialni za przeprowadzenie własnego badania due diligence i uzyskanie profesjonalnej porady przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
Inwestorzy rozpoczynający działalność w tym roku powinni przede wszystkim szukać dywersyfikacji i prawdopodobnie nie skupiać się na żadnym konkretnym sektorze. Ale jestem zadowolony z mojego obecnego wyboru, więc myślę, że dobrze jest się trochę skoncentrować.
Dlaczego własność? Inflacja po prostu wzrosła. Ale ogólna tendencja jest spadkowa i prognozuję, że kredyty hipoteczne będą tańsze w ciągu najbliższych dwóch lat. A kiedy inflacja spadnie, duże szanse na wzrost mają także zakupy detaliczne i inne. Dlatego kieruję moją uwagę na fundusze powiernicze zajmujące się inwestycjami w nieruchomości komercyjne (REIT).
Kupić największy?
Podoba mi się wygląd największej brytyjskiej firmy Segro (LSE: SGRO), która inwestuje w centra handlowe, magazyny i inne nieruchomości przemysłowe i logistyczne. Zgodnie z przepisami REIT musisz wypłacić co najmniej 90% swojego dochodu podlegającego opodatkowaniu w postaci dywidend. I podoba mi się to przy prognozowanej stopie dywidendy na poziomie 4,1%.
Segro uczestniczy także w spółkach osobowych i spółkach joint venture z innymi podmiotami. Pomaga to w zbieraniu dodatkowych opłat za zarządzanie oprócz własnych dochodów z wynajmu. A skoro już mowa o czynszach, w październikowej aktualizacji za trzeci kwartał trust odnotował wskaźnik obłożenia na poziomie 94,3% przy „utrzymującym się silnym, porównywalnym wzroście dochodów z wynajmu netto”.
Segro przenosi się również do centrów danych, aby wykorzystać rosnące zapotrzebowanie na sztuczną inteligencję. Obawiam się jednak, że może to przynieść nieco obosieczne skutki, a każde spowolnienie pociągu AI może zaszkodzić akcjom. Jednak oprócz dywidend nadal spodziewam się pewnego wzrostu cen akcji.
Kupić je wszystkie?
Aby zapewnić impuls do bardzo potrzebnej dywersyfikacji akcji i udziałów ISA, dokonuję również przeglądu funduszu iShares UK Property UCITS ETF (LSE: IUKP). Jest to rozwiązanie najbardziej zbliżone do narzędzia śledzącego indeksy REIT, które rozdziela środki pieniężne swoich akcjonariuszy pomiędzy różne poszczególne REIT-y.
W rzeczywistości zawiera trochę Segro. Jednak Land Securities, LondonMetric Property i Primary Health Properties należą do około 30 indywidualnych trustów, których jest właścicielem. Podoba mi się wygląd całej trójki. Wszyscy oni znaleźli się na mojej liście kandydatów pierwszego przejścia, biorąc pod uwagę bieżące rozważania ISA.
Oczekiwana stopa dywidendy jest niższa i wynosi 3,4%, a dywidenda nigdy nie jest gwarantowana. Jest także otwarty na ryzyko, że którykolwiek z jego holdingów będzie miał zły rok.
Jednak jako sposób na rozpoczęcie inwestowania w nieruchomości, szczególnie dla nowicjuszy na giełdzie Stocks and Shares ISA, zdecydowanie uważam, że jest to dobra opcja do rozważenia. Już sama szeroka dywersyfikacja sprawia, że iShares UK Property jest dla mnie atrakcyjny.
