Źródło obrazu: Getty Images
Nie przeznaczam dużego kapitału na akcje groszowe. Ponieważ są to zazwyczaj ryzykowne inwestycje.
Jednak co jakiś czas widzę okazję, która jest naprawdę kusząca. A MTI Wireless Edge (LSE: MWE) jest jedną z takich możliwości.
Wygraj kontrakty obronne
MTI Wireless Edge to mała firma z siedzibą w Izraelu, która projektuje i produkuje najnowocześniejsze anteny i powiązane systemy. Produkuje produkty na szeroką gamę rynków, ale obecnie odnosi duże sukcesy na froncie wojskowym.
Widzimy to w aktualizacji handlowej opublikowanej dziś rano (7 kwietnia). W tym przypadku poinformował, że niedawno zabezpieczył szereg nowych zamówień w dziedzinie obronności (wszystkie od obecnych klientów), w tym:
Kontrakt o wartości 2,2 miliona dolarów na dostawę infrastruktury komunikacyjnej dla izraelskiego Ministerstwa Obrony Kontrakt o wartości 1,9 miliona dolarów na dostawę anten wojskowych dla międzynarodowej firmy z branży obronnej Kontrakt o wartości 0,5 miliona dolarów na anteny wojskowe dla lokalnej firmy z branży obronnej Dodatkowe zamówienia o łącznej wartości około 1,3 miliona dolarów na dostawę komponentów głównie dla firmy z branży obronnej
Jeśli to wszystko dodamy, otrzymamy kontrakty warte 6 milionów dolarów. Nieźle jak na firmę o kapitalizacji rynkowej nieco ponad 50 milionów funtów.
Rynek jest pod wyraźnym wrażeniem: gdy piszę, cena akcji spółki wzrosła o około 8%. Oznacza to, że od początku roku wzrost akcji spółki wyniósł około 33%, znacznie przewyższając zwroty niektórych większych spółek z branży obronnej, takich jak Rolls-Royce Holdings (3%) i Rheinmetall (0%).
Szansa inwestycyjna?
Czy warto dzisiaj przyjrzeć się tej akcji grosza? Myślę, że tak: wydaje się oferować zwycięską kombinację wzrostu, wartości, dynamiki i dochodu.
Widzimy wzrost w poprzednich ofertach. Powinny one zwiększyć przychody firmy.
„Wolumen zamówień znacząco zwiększa nasz portfel zamówień na lata podatkowe 2026 i 2027 i wspiera naszą zdolność do dalszego rozwoju naszej działalności”. Moni Borovitz, dyrektor generalna MTI Wireless Edge
Jeśli chodzi o wartość, terminowy stosunek ceny do zysków (P/E) wynosi tylko około 14. Ten mnożnik zysków sugeruje mi, że akcje te pozostają poza radarem wielu inwestorów.
Jeśli chodzi o dynamikę, cena akcji znajduje się w silnym trendzie wzrostowym. I jak to mówią „trend jest Twoim przyjacielem”.
Mamy też dochody. Do 2025 roku spółka ta wypłaciła 3,4 centa dywidendy na akcję, co przekłada się na dzisiejszą stopę dywidendy na poziomie około 4,2%.
Musimy oczywiście pamiętać, że są to akcje groszowe. A to oznacza, że istnieje wiele zagrożeń. Jest to także sektor, w który wielu inwestorów nie chciałoby inwestować.
Z punktu widzenia operacyjnego ryzyko obejmuje wyczerpanie transakcji, stagnację wzrostu przychodów i rosnące koszty łańcucha dostaw, które pochłaniają zyski. Tymczasem na arenie handlu/inwestycji jednym z zagrożeń jest brak płynności (niemożność sprzedaży akcji po dobrej cenie).
Jednakże ogólnie podoba mi się układ ryzyko/zysk w bieżącej wycenie i wycenie cen akcji. Myślę, że to działanie zasługuje na dalsze zbadanie.
