Salesforce to firma, której podstawową działalnością jest oprogramowanie jako usługa i platforma do zarządzania relacjami z klientami (CRM), ale jest także właścicielem Slacka i wielu innych platform.
Firma od dłuższego czasu pracuje nad sztuczną inteligencją, a obecnie koncentruje się na promowaniu swojej platformy agentowej AI, którą nazywa Agentforce.
Agenci AI powinni zajmować się wszystkim, od wsparcia po sprzedaż. Firma niedawno usunęła funkcję wyszukiwania z Pomocy Salesforce i zastąpiła ją Agentforce.
Posunięcie to wywołało dość gniewną reakcję klientów na stronie burzy mózgów, a firma szybko odpowiedziała, że przywróci poszukiwania, które obecnie mają się rozpocząć 15 listopada.
Każdy inwestor powinien pamiętać, że agenci AI nie zastąpią prostego wyszukiwania.
Firma ujawniła także plany wejścia na nowy rynek.
„W wywiadzie z Jimem Cramerem w San Francisco 14 października 2025 r. podczas konferencji Dreamforce 2025 Benioff ujawnił, że Salesforce przechodzi do zarządzania usługami IT (ITSM) za pośrednictwem swojego agenta, usługi IT Agentforce. Postrzega to raczej jako grę platformową, wykorzystującą istniejący zasięg firmy” – pisze Moz Farooque dla TheStreet.
Salesforce jest gotowy podbić rynek zarządzania usługami IT ze swoim agentem AI.
Źródło obrazu: Lam/Stringer za pośrednictwem Getty Images
Przychody Salesforce w drugim kwartale rosną o 10% do 10,2 miliarda dolarów rok do roku
3 września Salesforce CRM ogłosił swoje wyniki za drugi kwartał roku fiskalnego 2026.
„Mieliśmy wspaniały kwartał na zakończenie pierwszej połowy roku, osiągając dobre wyniki w zakresie przychodów, marży, przepływów pieniężnych i cRPO, i pozostajemy na dobrej drodze, aby rok finansowy 2026 był rekordowy z prawie 15 miliardami dolarów operacyjnych przepływów pieniężnych” – powiedział Marc Benioff, prezes i dyrektor generalny Salesforce.
Oto najważniejsze wyniki zysków: Przychody na poziomie 10,2 miliarda dolarów, wzrost o 10% rok do roku Marża operacyjna na poziomie 22,8% Zysk netto na poziomie 1,9 miliarda dolarów, wzrost o 32% rok do roku Firma przedstawiła prognozy na trzeci kwartał/pełny rok finansowy 2026: Przychody w trzecim kwartale od 10,24 miliarda dolarów do 10,29 miliarda dolarów Marża operacyjna za cały rok wynosząca 21,2% Całoroczny wzrost przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej od 12% do 13% rok do rokuBank of America Analitycy twierdzą, że nowe ceny mogą poprawić przyjęcie Agentforce.
Analitycy Bank of America, Brad Sills i Matt Bullock, zaktualizowali swoje poglądy na temat akcji Salesforce po wzięciu udziału w dniu analityków Salesforce na konferencji Dreamforce w San Francisco.
Więcej działań AI:
Giełda się roześmiała, a potem Palantir zdefiniował walkę na nowo Goldman Sachs zmienia docelową cenę akcji Nvidii Jeff Bezos wysyła mocny sygnał na temat bańki AI
Analitycy twierdzą, że rozmowy z ponad dziesięcioma partnerami Salesforce sugerują stabilny lub rosnący popyt na chmury sprzedaży i usług wraz ze stopniową rozbudową Agentforce.
Podnieśli swoje szacunki wolnych przepływów pieniężnych (FCF) na lata fiskalne 2027 i 2028 do 16,2 miliarda dolarów (+2,5%) i 18,5 miliarda dolarów (+3,7%). Analitycy zauważyli, że Salesforce wprowadził bardziej elastyczną strategię dotyczącą cen i opakowań dla Agentforce.
Powiązane: Analitycy podwyższają cenę akcji AMD po kluczowej konferencji
Umowy licencyjne Agentic Enterprise License Agreements (AELA) zapewniają nieograniczone korzystanie z usług Agentforce, Data Cloud i Mulesoft. Silis powiedział, że wprowadzenie AELA prawdopodobnie przyspieszy przyjęcie rozwiązania, a także może przyspieszyć postęp w kierunku szerszego wdrażania agentów i większej liczby klientów Lighthouse.
Analitycy zauważyli negatywne czynniki ryzyka dla Salesforce: konkurencję ze strony dostawców rozwiązań platformowych i punktowych. Historia przejęć Salesforce może wiązać się z większym ryzykiem realizacji, ze względu na konieczność ciągłej integracji nabywanych technologii. Cykliczny charakter wydatków na aplikacje dla przedsiębiorstw i obniżki popytu spowodowane taryfami stwarzają ryzyko dla wzrostu przychodów.
Sills podtrzymał rekomendację Kupuj z ceną docelową na poziomie 325 USD w oparciu o współczynnik wartości przedsiębiorstwa/FCF stanowiący wielokrotność 19,1-krotności szacunkowej wartości FCF na rok kalendarzowy 2026.
Kluczowe wnioski: Przychody Salesforce w drugim kwartale wzrosły o 10% rok do roku, do 10,2 miliarda dolarów. Analitycy podtrzymali rekomendację kupuj i cenę docelową na poziomie 325 USD. Analitycy podnieśli szacunki FCF do 16,2 miliarda dolarów w roku finansowym 2027.
Powiązane: Analitycy resetują prognozę akcji firmy Intel
