Źródło obrazu: Getty Images
Wielu inwestorów obawia się, że w 2026 r. giełda może doświadczyć spadków. Jest to zrozumiałe, ponieważ główne indeksy miały w tym roku znakomity kurs, a wyceny w wielu przypadkach są obecnie na podwyższonym poziomie.
Nie wiem, czy w 2026 r. dojdzie do krachu na rynku. Ale na wszelki wypadek podjąłem pewne środki ostrożności, lokując część mojego kapitału ISA w funduszu, który płaci ponad 4% rocznie przy prawie zerowym ryzyku.
Zwroty podobne do tych z konta oszczędnościowego
Produkt o którym mówię to fundusz Fidelity Cash. Można ją rozważyć na Hargreaves Lansdown i wielu innych platformach inwestycyjnych.
Jest funduszem rynku pieniężnego, co oznacza, że inwestuje w krótkoterminowe, wysokiej jakości obligacje i ekwiwalenty środków pieniężnych, aby wygenerować niewielki, ale przewidywalny zwrot. Obecnie jego rentowność dystrybucji wynosi około 4,5%. Ze względu na rodzaj dokonywanych inwestycji ogólny profil ryzyka portfela gotówkowego jest bardzo niski.
Jednak nawet fundusz niskiego ryzyka nie jest całkowicie wolny od ryzyka. Gdybyśmy mieli na przykład do czynienia z kolejnym wydarzeniem, takim jak światowy kryzys finansowy w latach 2008/09 i zamrożeniem płynności finansowej, fundusz ten może nie generować zwrotów, jakich oczekują inwestorzy. Jednakże pod każdym względem jest ono podobne do wysokooprocentowanego konta oszczędnościowego (nie ma ochrony FSCS).
Należy pamiętać, że w Hargreaves Lansdown dostępnych jest wiele różnych funduszy. Inne przykłady obejmują fundusz Vanguard Sterling Short-Term Money Market oraz fundusz Legal & General Cash.
Lepsze niż gotówkowe ISA?
Dlaczego po prostu nie wpłacić pieniędzy na konto gotówkowe ISA? Cóż, piękno tego produktu polega na tym, że w przypadku spadku cen akcji mógłbym go sprzedać i szybko zainwestować swój kapitał w inwestycje o większym potencjale w ramach mojego funduszu akcji i udziałów ISA.
Innymi słowy, daje mi o wiele więcej opcji niż gotówkowy ISA. Dzięki gotówkowemu ISA utknąłem w gotówce na zawsze, co mnie nie przekonuje, ponieważ zarobki poniżej 5% rocznie w dłuższej perspektywie nie przyczynią się zbytnio do mojego bogactwa.
Rentowność roczna 15%.
Załóżmy na przykład, że rynek cofa się w drugim kwartale 2026 r., a mój ulubiony fundusz inwestycyjny Scottish Mortgage (LSE: SMT) spada o 10%. W tym scenariuszu mógłbym szybko sprzedać mój fundusz Fidelity Cash i przenieść kapitał do funduszu inwestycyjnego nastawionego na wzrost.
Myślę, że z perspektywy pięciu lat produkt ten prawdopodobnie znacznie przewyższy fundusz Fidelity Cash i inne produkty oszczędnościowe (np. Cash ISA). W końcu do jej największych holdingów należą takie firmy jak Amazon, Nvidia, Taiwan Semi i SpaceX, które wydają się być gotowe na silny wzrost w dzisiejszym cyfrowym świecie.
Należy zauważyć, że w ciągu ostatniej dekady cena akcji tego funduszu inwestycyjnego wzrosła o około 300%. Przekłada się to na zwrot w wysokości około 15% rocznie.
Pragnę zauważyć, że zaufanie to jest czasami niestabilne ze względu na jego koncentrację na wzroście. Aby cieszyć się 15% roczną stopą zwrotu, inwestorzy musieli tolerować pewne gwałtowne wahania cen akcji.
Myślę, że warto się temu przyjrzeć, szczególnie jeśli na rynku jest jakaś słabość. Widzę duży potencjał w dłuższej perspektywie.
