W obliczu rosnących cen i wyczerpywania się jednego z dwóch funduszy powierniczych Ubezpieczeń Społecznych do 2032 r. komfortowa emerytura wydaje się coraz bardziej nieosiągalna dla wielu Amerykanów.
Administracja Trumpa chce to zmienić. Podczas wtorkowego orędzia o stanie Unii prezydent Donald Trump ogłosił plan udostępnienia kont emerytalnych 54 milionom dorosłych Amerykanów, którzy nie mają planów emerytalnych wspieranych przez pracodawcę. Ekonomiści oszacowali, że plan taki jak plan Trumpa pomógłby 25% najuboższych Amerykanów zaoszczędzić od 138 000 do 610 000 dolarów na emeryturę.
Pracownicy, którzy nigdy nie mieli planu oszczędzania emerytalnego, od dawna nie bez powodu podejrzliwie odnoszą się do takich programów, stwierdziła Teresa Ghilarducci, profesor ekonomii w The New School, która była jednym z ekonomistów odpowiedzialnych za opracowanie planu Trumpa.
„Wiele osób (o niskich dochodach), z którymi rozmawiałem, naprawdę chce, abym usiadł i wyjaśnił, jak to na nich zadziałało, ponieważ przez całą karierę byli wykluczeni z takiego systemu” – powiedziała Fortune Ghilarducci, która przez 42 lata studiowała zabezpieczenie emerytalne. „Chcą wiedzieć, na czym polega problem”.
Chociaż proponowane konta stanowią ważny krok w kierunku większego bezpieczeństwa finansowego Amerykanów o niskich dochodach, istnieją przeszkody na drodze do powodzenia programu.
Amerykanie widzieli już konsekwencje programu emerytalnego dla pracowników o niskich dochodach. W 2015 r. prezydent Barack Obama uruchomił program MyRA (Moje konto emerytalne), ale kwalifikujący się pracownicy napotykali takie bariery, jak zaskakująco trudny proces rejestracji. Badania pokazują, że uczestnictwo w planach emerytalnych wzrasta o 50%, gdy pracownicy są zapisywani automatycznie. Chociaż proces rejestracji był dość prosty (trzeba było wejść na stronę internetową, zaznaczyć odpowiednie pole i wtedy zostałeś zapisany), po dwóch latach Departament Skarbu zamknął 30 000 nowo otwartych rachunków po stwierdzeniu, że są one nierentowne.
Ta nieufność jest uzasadniona, stwierdził Ghilarducci. „Dla jednej trzeciej pracowników pieniądze są bezpieczniejsze w pudełku po butach pod łóżkiem niż na koncie IRA” ze względu na miesięczne opłaty.
Choć Ghilarducci utrzymuje, że wszyscy kwalifikujący się pracownicy powinni zostać automatycznie zapisani, co nie jest obecnie uwzględnione w planie Trumpa, nowy program zasadniczo różni się od programu Obamy – stwierdził. Administracja dopasuje oszczędności do 1000 dolarów rocznie, zapewniając niezbędną zachętę do zapisania się.
„Jeśli masz systemy, w których osoby o niskich dochodach są bezpośrednio dopasowane i mogą faktycznie zobaczyć, jak ich pieniądze znacznie rosną, uczestnictwo znacznie wzrasta” – powiedział.
Czy to wystarczy?
Ankieta BlackRock przeprowadzona wśród 1000 zarejestrowanych wyborców wykazała, że ludzie uważają, że na komfortową emeryturę potrzebują średnio około 2,1 miliona dolarów. Według Fidelity Investments średnie saldo 401(k) wyniosło 144 400 dolarów w trzecim kwartale 2025 roku, czyli mniej niż 7% tego, czego ludzie uważają, że potrzebują.
„Prawie nikt nie jest blisko” tej kwoty, powiedział dyrektor generalny BlackRock Larry Fink w zeszłym roku w liście do akcjonariuszy.
Ghilarducci, młoda przedstawicielka pokolenia wyżu demograficznego, stwierdziła, że widziała, jak w przypadku wielu Amerykanów system emerytalny nie sprawdził się.
„Szczerze myślałem, że po przejściu na emeryturę będziemy mieli znacznie bardziej rozbudowany plan dla sektora prywatnego i większe świadczenia z Ubezpieczeń Społecznych, ale po prostu patrzyłem, jak system staje się coraz gorszy” – powiedział. Według Economic Innovation Group 78,7% pracowników zatrudnionych w pełnym wymiarze czasu pracy w decylu o najniższych dochodach nie ma dostępu do planów emerytalnych w porównaniu z zaledwie 18,2% w decylu o najwyższych dochodach.
Ghilarducci uważa, że pracownicy o niskich dochodach potrzebują co roku dodatku o wartości przekraczającej 1000 dolarów i ma nadzieję, że Kongres zatwierdzi bardziej hojne dofinansowanie dla pracowników.
„To architektura, projekt, w którym mają najlepszą okazję do ulokowania pieniędzy na koncie na początku życia i zatrzymania ich tam i na później” – powiedział. „Kiedy to robisz, ujarzmiasz magię matematyki, ponieważ odsetki składane zastępują wkład pracowników”.
