Źródło obrazu: Getty Images
Nie znam nikogo, kto odrzuciłby drugi dochód w wysokości 4000 funtów miesięcznie. I chociaż wszystkie strategie inwestycyjne niosą ze sobą pewne ryzyko, myślę, że najlepszym sposobem na osiągnięcie takiego zwrotu jest otwarcie ISA i zakup tylu akcji dywidendowych, na ile Cię stać.
Jedną z głównych zalet konta ISA jest to, że można uzyskać dochód wolny od podatku. Oznacza to, że spółki wypłacające dywidendę nie przyciągają uwagi HMRC. To z kolei może sprawić, że będą one bardziej lukratywnym sposobem na zarabianie pasywnego dochodu w porównaniu z innymi instrumentami inwestycyjnymi.
Ale ISA mogą być również dobrym domem dla akcji wzrostowych. Dzieje się tak dlatego, że zyski kapitałowe również wymykają się ze szponów HMRC.
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie jest to porada podatkowa ani nie stanowi ona żadnego rodzaju porady podatkowej.
Przy typowej rocznej stopie zwrotu wynoszącej 8%, giełda ma ogromny potencjał budowania bogactwa. Nic dziwnego, że akcje i udziały ISA cieszą się tak dużą popularnością od czasu ich wprowadzenia na rynek w kwietniu 1999 r.
Ale ile w efektywnym podatkowo ISA potrzebowałbyś, aby uzyskać normalny dochód w wysokości 4000 funtów? Dowiedzmy się.
Przekręcanie liczb
Aby uzyskać roczny dochód z dywidend w wysokości 48 000 funtów, ISA musiałoby być warte 648 649 funtów, przy założeniu stopy zwrotu na poziomie 7,4%.
Taki zwrot oferuje obecnie (30 stycznia) Phoenix Group Holdings (LSE:PHNX), grupa oszczędnościowo-emerytalna notowana na giełdzie FTSE 100. Choć zapewne niewielu zna jej obecną nazwę, wkrótce zmieni ona nazwę na Standard Life.
Progresywna polityka dywidendowa grupy oznacza, że wypłata w 2024 r. była o 13,7% wyższa niż w 2020 r. A dzięki silnym przepływom środków pieniężnych może jeszcze nastąpić więcej. Według Goldman Sachs rentowność grupy w zakresie generowania środków pieniężnych wynosi 14% w porównaniu do 10% dla całego sektora.
Dodatkową korzyścią może być także pewien wzrost ceny akcji, którego dynamika narastała w ostatnich latach. Chociaż od stycznia 2021 r. akcje spółki wzrosły „tylko” o 10%, od października 2023 r. wzrosły już o 67%.
Szanse i zagrożenia
Podobnie jak reszta z nas, korekta na giełdzie (lub coś gorszego) może mieć wpływ na Twoje dochody z inwestycji. Dzieje się tak dlatego, że aby spłacić swoje zobowiązania, musisz mieć mnóstwo akcji i obligacji.
Kolejnym potencjalnym problemem jest to, że grupa działa na coraz bardziej konkurencyjnym rynku. Ponadto, jeśli stopy procentowe spadną zgodnie z oczekiwaniami, może to mieć wpływ na działalność spółki w zakresie rent dożywotnich, co przyczyniło się do jej niedawnego wzrostu. Aby to zrekompensować, oferuje także inne produkty emerytalne.
Na chwilę obecną grupa utrzymuje solidny bilans. Dzięki temu możesz bez problemu spełnić wymagania dotyczące wypłacalności określone przez branżowe organy regulacyjne.
W dłuższej perspektywie starzenie się społeczeństwa i większy nacisk na samowystarczalność emerytalną powinny pomóc firmie w rozwoju i wspierać wzrost dywidend.
Biorąc pod uwagę drugą co do wielkości rentowność na indeksie FTSE 100, myślę, że Phoenix Group jest spółką wartą rozważenia. Wierzę, że w połączeniu z innymi bohaterami dywidend wysokiej jakości w dobrze zdywersyfikowanym portfelu możliwe jest wygenerowanie bardzo solidnego drugiego dochodu.
