Źródło obrazu: Getty Images
Samoinwestowana emerytura osobista (SIPP) to doskonały sposób na oszczędzanie na emeryturę. Inwestorzy otrzymują z góry ulgę podatkową od swoich składek, dochodów z dywidend i wzrostu cen akcji akumulowanych bez podatku, a 25% funduszu można wycofać bez podatku od 55. roku życia (wzrost do 57 od 2028 r.).
Następnie wypłaty podlegają opodatkowaniu, chociaż rachunkiem można zarządzać poprzez dokonywanie mniejszych rocznych wypłat, a nie jednorazową kwotę ryczałtową, która stwarza ryzyko ich podwyższenia.
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie ma ona stanowić ani nie stanowi żadnego rodzaju porady podatkowej. Czytelnicy są odpowiedzialni za przeprowadzenie własnego badania due diligence i uzyskanie profesjonalnej porady przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
Oszczędności emerytalne efektywne podatkowo
Korzyści podatkowe uzupełniają korzyści oferowane przez Stocks and Shares ISA, więc oba dobrze ze sobą współdziałają. Ale ile inwestorzy potrzebują w SIPP, aby cieszyć się komfortem i bezpieczeństwem w późniejszych latach?
Według badania Retirement Living Standards Survey, samotna osoba potrzebuje 13 400 funtów rocznie, aby zapewnić „minimalny” standard życia. Na „umiarkowany” poziom życia będą potrzebować 31 700 funtów, a na „wygodny” 43 900 funtów.
Załóżmy, że inwestor otrzymuje nową, pełną podstawową emeryturę państwową, która obecnie wynosi 12 547 funtów rocznie. Aby zapewnić sobie umiarkowany poziom życia, potrzebowaliby dodatkowych 19 153 funtów rocznie.
Załóżmy teraz, że zbudowałeś portfel akcji dywidendowych FTSE 100 ze średnią stopą zwrotu wynoszącą 5% rocznie. W takim scenariuszu potrzebowaliby aż 383 060 funtów w swoim SIPP. Obawiam się, że SIPP w wysokości 100 000 funtów nie pozwoli na „umiarkowaną” emeryturę, nie mówiąc już o „wygodnej”. Wymaga to 627 060 funtów. Chyba że inwestor ma inne źródła dochodu, takie jak ISA, zakup na wynajem, praca na pół etatu itp. Lub może co roku wycofywać część swojego kapitału jako dochód.
Bardzo dobrze komponuje się z ISA
Jeśli ktoś w wieku 53 lat ma w SIPP 100 000 funtów i planuje przejść na emeryturę w wieku 67 lat, jest w lepszej sytuacji. Jeśli zainwestują 300 funtów miesięcznie (co kosztuje 40% podatnika jedynie 180 funtów miesięcznie z ulgą), a ich pula będzie rosła o 8% rocznie, po przejściu na emeryturę będą mieli 387 867 funtów.
Inwestycja w zrównoważony spread akcji FTSE 100 może pomóc inwestorom wygenerować zarówno wzrost, jak i dochód potrzebny do sfinansowania emerytury. Ubezpieczyciel i zarządzający aktywami Aviva (LSE: AV) radzi sobie ostatnio dobrze na obu frontach. Cena akcji Avivy wzrosła o 22% w ciągu ostatniego roku i 55% w ciągu pięciu lat. Wszystkie dywidendy są na najwyższym poziomie i dziś ma niezwykłą stopę zwrotu na poziomie 6,3%.
Aviva to uznana firma o ugruntowanej pozycji, obsługująca około 25 milionów klientów na swoich głównych rynkach w Wielkiej Brytanii, Irlandii i Kanadzie. Oferuje szeroką gamę ubezpieczeń na życie, majątkowych i emerytalnych, a przejęcie Direct Line wzmocniło jej ogólną ofertę ubezpieczeniową. 5 marca odnotował 25% wzrost całorocznego zysku operacyjnego do 2,2 miliarda funtów. Zarząd podniósł także ostateczną dywidendę o 10% i uruchomił nowy program skupu akcji o wartości 350 mln funtów.
Żadne działanie nie jest wolne od ryzyka. Aviva znajdowała się w stagnacji przez lata, przed ostatnim gwałtownym wzrostem. Dywizja kanadyjska musi dogonić resztę grupy. Szerszy spadek na giełdzie spowodowałby szkody. Myślę jednak, że warto to rozważyć w perspektywie długoterminowej, jako część zrównoważonego spreadu kapitałowego w ISA lub SIPP, a najlepiej w obu przypadkach.
