Źródło obrazu: Getty Images
Szacuje się, że około 15% dorosłych Brytyjczyków posiada akcje i udziały ISA. Wiele z tych osób wykorzysta je do zakupu akcji objętych dywidendą, aby uzyskać drugi dochód. Dodatkowym bonusem jest to, że z tej gotówki można korzystać bez podatku.
Zatem, bez konieczności pracy, ile ktoś potrzebowałby w ISA, aby zarobić dodatkowe 300 funtów miesięcznie? Przyjrzyjmy się bliżej.
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie jest to porada podatkowa ani nie stanowi ona żadnego rodzaju porady podatkowej. Czytelnicy są odpowiedzialni za przeprowadzenie własnego badania due diligence i uzyskanie profesjonalnej porady przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
Co można osiągnąć?
Odpowiedź na to pytanie uzależniona jest od poziomu osiąganej rentowności. Na przykład indeks FTSE 100 ma obecnie (5 lutego) historyczną stopę zwrotu na poziomie 3,1%. Przy takich wynikach ISA musiałoby być warte 116 129 funtów, aby osiągnąć nasz cel 300 funtów miesięcznie.
Wierzę jednak, że możliwe jest osiągnięcie wyższych zysków poprzez ostrożny wybór zróżnicowanego asortymentu akcji o wysokich wynikach. Pierwsza dziesiątka indeksu oferuje obecnie 6,4%, co oznacza, że aby osiągnąć nasz cel, nasz portfel musiałby być wart 56 250 funtów.
Oczywiście nie można zagwarantować dywidendy. Istnieje jednak wiele spółek, które mają długą historię ciągłego zwiększania wypłat i zapewniania ponadprzeciętnych zysków.
Imponujący dorobek
Jedną z takich akcji jest British American Tobacco (LSE:BATS). Zyskała reputację nie tylko spółki oferującej hojne, ale także niezawodne akcje dywidendowe. Tak naprawdę ostatni raz obniżył swoją wypłatę w 1999 r. Obecnie akcje spółki rentowność wynoszą 5,3%.
Na ich stronie internetowej znajduje się przydatny kalkulator, który pokazuje, że ktoś, kto zainwestuje 10 000 funtów 1 stycznia 2016 r., otrzyma 37 dywidend (o wartości 5753 funtów) w ciągu 10 lat do 31 grudnia 2025 r. Uważam, że zwrot w wysokości 57,6% w przypadku nicnierobienia jest zdumiewający.
Ale oto mądra część. Gdyby kwoty te zostały ponownie zainwestowane w drodze zakupu większej liczby akcji BAT, w tym okresie nabyto by kolejnych 271 akcji. Ta technika inwestycyjna znana jest jako składanie. Oznacza to, że w ciągu dekady wygenerowanoby płatności w wysokości 7978 funtów. Daje to ogólny zwrot na poziomie 6,04%.
Na tym poziomie ISA o wartości 59 603 funtów generowałoby równowartość 300 funtów miesięcznie (3600 funtów rocznie) w postaci dywidend. To, czy inwestor zdecyduje się potraktować to jako drugi dochód, czy też kupić więcej akcji, jest kwestią osobistych preferencji podyktowanych jego sytuacją. Ale tak czy inaczej, miło jest mieć taką opcję.
Plusy i minusy
Uzbrojeni w te informacje, rozumiem, dlaczego BAT jest popularną akcją wśród inwestorów dochodowych. Jednak nie każdemu to odpowiada.
Na początek jest to „grzeszne działanie”, które prawdopodobnie zniechęci etycznych inwestorów.
Do tego dochodzą zagrożenia zdrowotne dla długoterminowego strumienia dochodów. Konsumpcja tradycyjnych papierosów spada, dlatego grupa intensywnie inwestuje w inne tak zwane alternatywy „o obniżonym ryzyku”.
Planuje, że do 2035 r. będzie to firma „w przeważającej mierze bezdymna”. I choć ich popularność rośnie, tym nowym produktom wciąż daleko do zapewnienia tego samego poziomu przychodów i zysków, co konwencjonalne papierosy. Docelowo jej dywidenda może być zagrożona, choć na razie nic nie wskazuje na to, aby miało to nastąpić.
Jednak ze względu na potencjalne długoterminowe zagrożenie dla jego działalności akcje te nie są dla mnie. To powiedziawszy, nie powstrzymuje mnie to od podziwiania jego właściwości generujących dochód. Osobiście, aby zarobić 300 funtów miesięcznie w formie dochodu pasywnego, szukałbym gdzie indziej. Na szczęście w ofercie dostępnych jest obecnie wiele innych spółek oferujących dywidendę o wysokiej stopie zwrotu.
