Źródło obrazu: Getty Images
Zakładanie giełdy akcji i udziałów ISA w celu uzyskiwania pasywnego dochodu z giełdy jest czymś, co każdy może zrobić w Wielkiej Brytanii. W ramach tych wspaniałych kont inwestorzy mogą powiększać swoje bogactwo i uzyskiwać dochody, nie martwiąc się o płacenie podatków.
Co więcej, nie musisz być Scrooge McDuckiem, aby zacząć. Nawet stosunkowo niewielka kwota, na przykład 7 000 funtów, może wystarczyć. Oto jak to zrobić.
Stopy dywidendy
Aby wygenerować 500 funtów dochodu pasywnego każdego roku z 7 000 funtów, udział w dywidendzie musiałby przynosić nieco poniżej 7,2%.
Niestety, nie można zbliżyć się do takiego zwrotu za pomocą narzędzia śledzącego indeks FTSE 100, ponieważ obecnie indeks ten zwraca jedynie 3%. Dzieje się tak dlatego, że indeks brytyjskich największych spółek ostatnio gwałtownie się pogorszył, co pogorszyło jego wyniki.
Dlatego, aby osiągnąć wyższe dochody, inwestor musiałby wdrożyć strategię doboru akcji. Oznacza to selektywne inwestowanie w akcje poszczególnych spółek, zamiast zadowalania się ochroną indeksu.
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie jest to porada podatkowa ani nie stanowi ona żadnego rodzaju porady podatkowej. Czytelnicy są odpowiedzialni za przeprowadzenie własnego badania due diligence i uzyskanie profesjonalnej porady przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
Zwrot na poziomie 7,2% na FTSE 250
Jak sama nazwa wskazuje, jest to fundusz inwestycyjny skupiający się na infrastrukturze. Ma udziały w kluczowych projektach z zakresu infrastruktury publicznej, w tym szpitali, kolei i sieci energetycznych. Pozyskuje z nich stałe i długoterminowe wpłaty, które wykorzystuje do wypłaty dywidendy dla akcjonariuszy.
Jak jednak widać, cena akcji spadła w ciągu ostatnich pięciu lat o około 32%. Odzwierciedla to środowisko wyższych stóp procentowych, które ma wpływ na sektor. Droższe stało się na przykład zaciąganie kredytów na finansowanie nowych projektów.
Jeśli stopy nie spadną tak szybko, jak oczekiwano (lub jeśli inflacja wzrośnie i zacznie rosnąć), cena akcji może dalej spadać. Jest to kluczowe ryzyko.
Myślę jednak, że warto rozważyć tutaj potencjalną wypłatę. Ponieważ oczekiwana stopa dywidendy na najbliższe 12 miesięcy wynosi 7,2%, co, jeśli zostanie spełnione, przy inwestycji wynoszącej 7000 funtów dałoby 500 funtów.
Co najważniejsze, zarząd jest przekonany, że dywidenda zostanie osiągnięta dzięki znacznemu generowaniu środków pieniężnych z aktywów. Dobrze radzą sobie duże holdingi, takie jak Affinity Water (największa w Wielkiej Brytanii spółka wodno-kanalizacyjna) i London St. Pancras HighSpeed (wcześniej znana jako High Speed 1).
Obecnie HICL jest notowany z aż 25% dyskontem w stosunku do bazowej NAV. Aby zapełnić tę lukę, trust wykorzystuje wpływy z serii zbyć na odkupienie akcji.
Uważam, że inwestorzy powinni rozważyć zakup akcji HICL, aby zapewnić sobie zwrot na poziomie 7,2%.
Dywersyfikacja
Dla naszych celów użyłem tylko jednej akcji jako przykładu. Jednak w rzeczywistości łączenie się w jedną firmę może być niebezpieczne. Może na przykład napotkać trudności operacyjne lub rosnąca konkurencja może obniżyć marże zysku. A to może zagrozić dywidendzie.
Aby zmniejszyć to ryzyko, mądrym posunięciem byłby zakup kilku akcji z różnych sektorów. Świadomość, że mój portfel to nie tylko akcje, z pewnością pomaga mi lepiej spać w nocy!
Nie oznacza to jednak, że trzeba koniecznie rezygnować z wysokodochodowego dochodu pasywnego. Obecnie na rynku brytyjskim dostępnych jest kilkadziesiąt akcji oferujących stopę zwrotu w przedziale od 6% do 8%.
