Źródło obrazu: Getty Images
Giełda nie tylko generuje wzrost kapitału, ale może także wygenerować cenne drugie źródło dochodu w postaci dywidend spółki. Można je ponownie zainwestować w celu przyspieszenia wzrostu, a następnie wykorzystać do finansowania wydatków na emeryturę.
Tak czy inaczej, dochód ten jest wolny od podatku w ramach programu Stocks and Shares ISA. Jak więc duży musi być portfel inwestora, aby osiągnąć dochód w wysokości 1500 funtów miesięcznie, co odpowiada 18 000 funtów rocznie?
Należy pamiętać, że traktowanie podatkowe zależy od indywidualnej sytuacji każdego klienta i może ulec zmianie w przyszłości. Treść tego artykułu ma charakter wyłącznie informacyjny. Nie ma ona stanowić ani nie stanowi żadnego rodzaju porady podatkowej. Czytelnicy są odpowiedzialni za przeprowadzenie własnego badania due diligence i uzyskanie profesjonalnej porady przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
moc dywidendy
Zgodnie z tak zwaną zasadą bezpiecznego wycofania 4%, przyjmowanie co roku tej części portfela jako dochodu powinno chronić kapitał bazowy. Na tej podstawie potrzebny jest portfel o wartości 450 000 funtów, aby wygenerować 18 000 funtów rocznie.
Jeśli inwestor jest skłonny wycofać także część swojego kapitału, aby zwiększyć roczny zwrot do, powiedzmy, 7% rocznie, wymagany portfel spada do 257 000 funtów. Podejście to wymaga ścisłego monitorowania, aby mieć pewność, że kapitał nie zostanie wyczerpany.
Inną drogą jest inwestycja w akcje spółki FTSE 100 o wyższej stopie zwrotu i zarabianie na dywidendach. Jeśli portfel zwraca średnio 5% rocznie, inwestor potencjalnie zarabia 18 000 GBP z 360 000 GBP, bez konieczności wycofania kapitału. Z moich danych wynika, że jest to bankiet mobilny. To zależy od inwestora i akcji, które kupuje.
Dziś FTSE 100 oferuje niesamowite zwroty. Insurer Legal & General Group zwraca stopę zwrotu na poziomie 8,4%, a tuż za nią znajduje się Standard Life ze stopą 7,9%. Wysokie zyski mogą być trudne do utrzymania, ponieważ firmy potrzebują silnych przepływów pieniężnych, aby je finansować. Posiadam obydwie akcje i uważam, że na razie wydają się w miarę bezpieczne, ale równoważę je różnymi innymi akcjami dywidendowymi.
Imperial Brands: bohater dywidendy
Spółki tytoniowe od lat są doskonałym źródłem dywidend i wzrostu, a na indeksie FTSE 100 znajdują się dwie wielkie nazwy: British American Tobacco i Imperial Brands (LSE: IMB).
Palenie stanowi zagrożenie dla zdrowia i przepisy są rygorystyczne, ale uzależniający charakter produktu generuje stabilne przepływy pieniężne i niezawodne dywidendy. Imperial Brands co roku w tym tysiącleciu zwiększał wypłaty dla akcjonariuszy, z wyjątkiem roku 2020, w którym panowała pandemia. Obecna stopa zwrotu wynosi 5,1%. Prognozy wskazują, że w tym roku wzrośnie do 5,47%, a w 2027 r. do 5,75%.
Inwestorów cieszył także silny wzrost cen akcji. Cena akcji Imperial Brands wzrosła w ciągu ostatniego roku o 8,75% i imponujące 84% w ciągu dwóch lat.
Po dobrej passie wskaźnik P/E Imperia Brands wzrósł do 12,5. Nie jest drogo, ale też nie jest to absolutna okazja. Istnieje ryzyko. Większe regulacje, zwłaszcza dotyczące wapowania, mogą mieć wpływ na przychody. Zyski mogą również spaść, jeśli liczba osób palących na rynkach wschodzących spadnie, tak jak ma to miejsce na Zachodzie. Po tak mocnym ostatnim wzroście kurs akcji może naturalnie przez jakiś czas spadać.
Uważam, że Imperial Brands jest warta rozważenia jako długoterminowa opcja dla inwestorów nastawionych na dochód, którzy nie mają nic przeciwko kupowaniu dużych firm tytoniowych. Inwestuj wyłącznie w ramach zrównoważonego portfela, w różnorodne akcje dochodowe z różnych sektorów. Obecna zmienność na rynku akcji stwarza wiele okazji do zakupu po dobrej cenie.
